Institutioner satser stort på tokenisering af fysiske aktiver: State Street deltager i kampen

State Street har indgået partnerskab med det schweiziske kryptofirma Taurus for at lancere en ny service, der vil muliggøre tokenisering af aktiver fra den virkelige verden. Denne strategiske alliance sigter mod at imødekomme den stigende efterspørgsel blandt institutionelle investorer efter digitale aktivtjenester, der kombinerer traditionel og decentraliseret finansiering.

Tokenisering er processen med at konvertere ejendomsrettigheder for traditionelle aktiver til digitale tokens på en blockchain. Tilhængere hævder, at denne proces forbedrer gennemsigtighed og sikkerhed, hvilket forenkler handelsprocesser.

State Street springer med på vognen for tokenisering af aktiver fra den virkelige verden (RWA)

State Street, et amerikansk finansielt servicefirma, administrerer allerede kryptofonde og leverer regnskabstjenester. Partnerskabet vil også tage sig af forvaltningen af klients kryptoaktiver og assistere i skabelsen af tokeniserede aktiver, herunder forskellige fonde og værdipapirer.

Læs mere: Hvad er effekten af tokenisering af aktiver fra den virkelige verden (RWA)?

Donna Milrod, Chief Product Officer hos State Street og leder af Digital Assets Solutions, understregede den nye services dobbeltfokuserede tilgang.

“Vi skal give vores kunder mulighed for at håndtere både traditionel finansiering og digitale aktiver side om side,” udtalte Milrod.

Denne service imødekommer institutionelle kunders behov for pålidelige bankpartnere til at fungere som forvaltere for deres kryptobeholdninger. Den tilbyder et sikrere alternativ til mindre sikre kryptobørser eller wallet-udbydere.

Introduktionen af denne service er rettidig. Den falder sammen med lanceringen af flere spot Bitcoin og Ethereum børsnoterede fonde i år, som har tiltrukket betydelig institutionel kapital.

Institutionel interesse i digitale aktiver strækker sig ud over State Streets nye tilbud. For eksempel lancerede BlackRock sin første tokeniserede fond, BlackRock USD Institutional Digital Liquidity (BUIDL), på Ethereum blockchain tidligere i år.

Den har allerede opnået en markedsværdi på omkring $502 millioner. Fonden repræsenterer et markant skridt i integrationen af traditionel finansiering (TradFi) med decentraliseret finansiering (DeFi). Den tilbyder amerikanske dollarudbytter med stigende udbytter, hvilket signalerer institutionel appetit.

Ligeledes har Franklin Templeton bevæget sig ind i tokenisering med sin Franklin OnChain US Government Money Fund (FOBXX), som for nylig udvidede til Arbitrum blockchain. Dette træk er en del af en bredere strategi for at integrere mere dybtgående med DeFi.

Desuden har markedet for tokeniserede amerikanske statspapirer også set betydelig vækst. Data fra RWA.xyz indikerer, at dette sektors samlede markedsværdi er udvidet til $2.34 milliarder i år. Både BlackRocks BUIDL og Franklin Templetons FOBXX er store aktører på dette område og bidrager bemærkelsesværdigt til markedets ekspansion.

Læs mere: Hvad er tokenisering på blockchain?

Begejstringen for tokeniserede aktiver er tydelig på tværs af forskellige sektorer i den finansielle industri. Ifølge Deloitte demonstrerer de stigende udbytter fra sådanne fonde en klar præference blandt institutionelle investorer for produkter, der tilbyder forbedret likviditet, tilgængelighed og effektivitet sammenlignet med traditionelle fonde.

“Selvom tokenisering af fonde ikke er uden sine ledelsesmæssige, juridiske og regulatoriske udfordringer, har det potentiale til at transformere formen på private aktivfonde og løse regulatorernes bekymringer vedrørende sådanne aktiver. Der er betydelige fordele i form af lavere omkostninger og højere indtægter for tjenesteudbydere og aktivforvaltere. Investorer finder muligheden for at diversificere deres porteføljer og forbedre likviditeten af deres investeringer meget tiltalende”, læses i Deloitte-rapporten.