Sydkoreas finansielle tilsyn har pålagt alle kryptobørser at kontrollere brugernes aktiv-saldi hvert femte minut efter en kæmpeoverbetaling tidligere på året, som rystede markedsstemningen.
En fejlslagen bonusudbetaling afslørede systemiske svagheder på tværs af hele branchen.
Hvad der udløste reglerne
I februar overførte Bithumb ved en fejl 2.000 BTC per person i stedet for 2.000 koreanske won ($1,40) i forbindelse med en kampagne. Fejlen svarede til omkring 42 milliarder dollars i forkert udbetalt kryptovaluta. Derefter igangsatte Financial Services Commission (FSC) straks nødinspektioner hos alle fem store børser i Sydkorea. Det de fandt, gik langt ud over en enkelt menneskelig fejl.
De fleste børser gennemgik kun deres regnskaber én gang i døgnet. Tre manglede automatisk afbrydelsesfunktion til at stoppe handel ved uoverensstemmelser. Fire havde ikke godkendelser i flere trin for risikofyldte manuelle transaktioner. To børser havde end ikke adskilt hovedkonti fra konti til risikofyldte handler — en grundlæggende sikkerhedsforanstaltning.
Hvad børserne nu skal gøre
FSC meldte ud den 6. april, at der indføres en tre-trins reformpakke. Børserne skal sætte automatiserede balancekontroller i gang hvert femte minut, med alarmer og automatisk handelsstop ved større uoverensstemmelser. Eksterne revisioner sker nu hver måned i stedet for kvartalsvis, og offentliggørelser skal vise blockchain-beholdning for hvert aktiv frem for blot et dækningsforhold.
Ved manuelle højrisikotransaktioner som udbetalinger ved events skal børser bruge særskilte konti, indføre systemer der automatisk afviser forkerte inputs, og kræve kryds-verificering af en uafhængig tredjepart inden gennemførsel.
FSC vil også kræve, at børser udpeger særlige risikochefer og etablerer risikokomitéer — standarder som allerede forventes af traditionelle finansvirksomheder. Kontroller af compliance skal nu ske to gange årligt, og resultater rapporteres til tilsynet.
Brancheforeningen DAXA færdiggør selvregulerende ændringer i denne måned, og systemerne skal være klar i maj. De vigtigste initiativer indgår i Sydkoreas kommende anden fase af Digital Asset Act.
